Что останавливает движение вниз и как распознать это?

Большой объем на даун-дне/баре всегда означает продажи. Однако, если движение дня закрывается в середине или на вершине, тогда опертаторы и другие профессиональные деньги должны попытаться скупить продажи от слабых держателей, которые останавливают рынок и прекращают движение вниз. Операторы будут только покупать продажи (толпа запаникует на продажах), если ценовые уровни станут привлекательными для них, и они начнуть накапливать большие ордера на покупки по причинам, которые нас не интересуют. Нас не должно интересовать «почему», когда мы позволяем действиям рынка говорить, что происходит.

Рисунок 11 – Дневной график S&P500. Кульминация продаж.

Рынок падает день за днем, замыкаясь в медвежьем движении, в конечном счете будет достигнута точка, когда на «плохих новостях» появится страх перед дальнейшими падениями у тех тредеров, которые вошли на неверную сторону рынка, они начинают паниковать и продавать их акции.

Если рынок упал к уровню, который теперь выглядит привлекательным для профессиональных денег, они вступят на рынок и скупят эти продажи. Это действие известно как кульминация продаж или останавливающий объем. Рынок должен падать (даун-день). Объем должен быть очень высоким. Новости должны быть плохими. Все вокруг должно быть настроено по-медвежьи, однако если вы сможете увидеть соотношение предложения и спроса, то вы будете покупать на низинах.

В точке (a) у нас есть резкий даун-бар, закрывающийся на лоу. Объем высокий. Следующий бар раворачивается вверх и закрывается на вершине, объем также высок. Мы видим ситуацию, похожую на кульминацию продаж, которая отметит конец движения вниз (останавливающийся объем). Как мы узнаем наверняка состояние рынка, и как мы узнаем, что рынок не продолжит падение?

Следующий бар говорит нам, в точке (b) есть даун-бар, посмотрите на объем, он низкий. Нет дальнейших продаж от профессиональных денег. Это подтверждает двумя предыдущими барами на кульминации продаж и низкой точке рынка. Однако, чтобы создать бычий рынок мы нуждаемся в области накопления, создание которой может занять время. Мы также должны ожидать встряску как раз перед началом бычьего ралли. Дни или даже недели проходят, поэтому очень легко забыть про кульминацию продаж, которая отмечает низины. Новости будут чрезвычайно негативными в период накопления.

Рынок ползет до точки (c). Здесь, мы знаем, что рынок собирается упасть. Ап-бар, закрывающийся в середине на очень большом объеме после ралли - достоверный признак слабости. Отметьте, что три предыдущих бара закрылись в середине, это было также признаком слабости. Ваш торговый навык заключается в способности читать рынок. Вы, конечно, не хотели бы заходить в лонг в точке (c). Если вы торгуете акциями правильно и удерживаете акцию, двигающуюся сильно или сильнее, чем родительский индекс, тогда вы можете удерживать позиции дольше. Вы удерживаете позицию, зная что у была кульминация продаж на фоне.

Рынок падает к точке (d). Объем становится очень высоким, но бары закрывают в середине. Это верный признак того, что профессиональные трейдеры поглощают продажи слабых трейдеров. Рынок резко падает до точки (e). Новости будут плохим, все настроены по-медвежьи. Вас могут вытряхнуть с рынка, даже убедить войти в короткие позиции. Как только рынок закроется на максимуме дня, вы будете знать, что видели встряску. Если все плохие новости правильны, почему рынок закрылся на максимумах?

Рынок продвигается вверх резко на двух барах. Это локкирует трейдеров на убыточных позициях, вынуждая трейдеров, которые шортили на низинах крыть позиции по более высокой цене.

Имеет место подтверждение силы в точке (f). Здесь даун-бар на очень низком объеме. Нет продаж на рынке. Если нет предложения тогда, мы можем ожидать более высокие цены.

Область накопления формируется с множеством маскировок и очень интенсивно, но принципы всегда одни и теже. Поймите основные принципы и у вас будет меньше трудностей при анализе. Сила всегда появляется на даун-барах, закрывающихся в середине или на максимумах на большом объеме или следующий бар полностью изменил направление и закрылся на максимуме (обратный реверс). Новости всегда негативны на низинах. Накопление обычно занимает время. Операторы и торговые синдикаты во время периода накопления должны время от времени продавать рынок, но и покупать, чтобы сохранять низкий ценовые уровни, что позволит больше покупать. Но они покупают больше, чем они продают. И всегда ожидайте встряску в конце фазы накопления (иногда называемый весной). Всегда лучше дождаться подтверждения, которое будет следовать за всеми основными принципами. Таким образом, если рынок будет все еще слаб, то вы увидите следующим ап-бар с узким спредом и закрывающися в середине или ниже обычно на низком объеме. Большой объем ап-бара, закрывающийся в середине или низко, отметит пик этого движения. Если рынок будет силен, то вы увидите противоположную ситуацию, когда рынок снижается на узких ценовых спредах, закрывающихся в середине или максимумах на низком объеме. Если рынок силен, то вы увидите противоположную картину. Если рынок очень силен, одиночный даун-бар на низком объеме - это все, что нужно для быстрого роста рынка. Но все эти наблюдения пройдут мимо, если вы не в состоянии признать главный признак на фоне. В данном случае кульминацию продаж.

Почему мы говорим, что все признаки слабости появляются на ап-барах, а признаки силы – даун-барах? Такая логика работы может показаться странной и лишенной здравого смысла.

Немного перефразируем: когда появится слабость, то она появится на ап-баре. Когда появится сила, то она появится на даун-баре. Если нет слабости на ап-баре, тогда ожидаем более высокие цены. Если нет силы на даун-баре, тогда ожидает более низкие цены.

Рынки двигаются на соотношении спроса и предложения и никак иначе. Если на рынке появляется широкий спред на ап-баре, вы должны предположить, что операторы отметились на рынке. Рынок может быть очень сильным и продолжаться. Однако, если бар закрылся в середине или ниже и объем очень высок, тогда это предложение от профессиональных денег, затопляющих спрос и предотвращающих более высокие цены. Это признак слабости и может произойти только на ап-баре.

Сила появляется на даун-барах по совершенно противоположным причинам как иллюстрировано на последнем рисунке. Трейдеры находятся на неправильной стороне рынка, должны запаниковать и продавать, напуганные на плохих новостях. Это позволяет передать акции профессиональным трейдерам ниже истинной ценности рынка. Трейдеры редко паникуют на ап-барах. Почему они должны это делать, если рынок возвращается и предоставляет им надежды. Это одна из причин, по которой в газетах понимают все неверно. Журналисту трудно быть медведем на ап-дне или быком на даун-дне. По идее журналисты должны подогнать свою статью под действия рынка.

Рисунок 12 - Как увидеть низину, применяя простую логику

Эта диаграмма показывает второй пример того, как определить низину. Хотя этот график часовой FT100, основные принципы будут тем же самым для любого таймфрейма.

В точке (a) мы увидили широкий спред на даун-баре, закрывающийся на лоу с большим объемом. Это действие отдельно само по себе – признак слабости [наплыв предложений на продажу]. Следующий бар – даун-бар также на большом объеме. Но здесь ценовой спред сузился значительно, в то время как закрытие ниже. Только спрос от профессиональных трейдеров может сделать это.

Что мы хотим знать, так это то кто продает и кто покупает? Постоянно падающие цены вместе с выходящими плохими новостями будут в определенное время вызывать у толпы панику. Если ценовые уровни выглядят привлекательными, профессиональные трейдеры вступят в рынок и начнут покупать. Именно эта внезапная закупка со стороны профессиональных денег мешает рынку упасть ниже. Естественно нарисуется узкий ценовой спред (должен быть даун-бар). У операторов есть трудности на ап-барах, потому что они размещают большие заказы на покупки. Это заставит цены улететь далеко от привлекательных ценовых уровней. Если вы хотите накопить акции по благоприятно низким ценам, вы должны быть хитрым и только покупать, поскольку рынок падает.

Продажи, замеченные на большом объеме на обоих барах (большой объем должен означать что-то), должны были «поглощены» профессиональными трейдерами. Они будут только это и делать, если настроены оптимистично. Затем, вероятно, начинается фаза накопления, однако, мы нуждаемся в большем количестве доказательств.

В точке (b) мы видим, что ап-бар закрывается в середине. Но посмотрите на объем: он мал. Рынок вряд ли повысится на низком объеме (нет спроса). Профессионалы, накапливающие акции, ушли из рынка, поскольку они не хотят работать по более высоким ценам, слишком рано для них. Плавающее предложение еще не поглощено.

Отметьте, что вы пришли к этому логическому заключении основываясь на пункте (a), на котором должно было поглощено предложение профессиональными трейдерами [признак силы].

Второй ап-бар также отмечен в точке (b), он находится также на низком объеме, снова «нет спроса», указывающий на более низкие цены.

Имейте в виду, что слабость появится на ап-баре, а сила - на даун-баре. Не каждый ап-бар слаб или не каждый даун-бар силен. Но когда слабость действительно появляется, то она будет замечена на ап-баре. Когда появляется сила, то она появится на даун-баре. Вам будет трудно увидеть это, потому что каждый раз рынок растет, когда СМИ дают «хорошие новости» и каждый раз, когда рынок снижается, они дадут «плохие новости», что отразится на анализе.

Следующие один или два бара дадут ответ на вопрос. Мы не должны ждать очень долго на следующем баре, у нас есть подтверждение силы и ясный сигнал более высоких цен.

В точке (d) даун-бар на низком объеме. Это ясно указывает, что профессиональные деньги не продают на рынке. В изоляции одиночный даун-бар на низком объеме означает немного, но этот бар следует за даун-баром на очень большом объеме.

Рынок повышается на следующих двух барах и затем начинает дрейфовать в области точки (e). Есть только один ап-бар в той области, который закрылся на низине, остальные – даун-бары. Эти бары главным образом снижаются на узких ценовых спредах, сопровождаемых низким объемом. Присутствует небольшие продолжающиеся продажи.

Точка (f). Прежде, чем произойдет существенное движение вверх, вы должны ожидать и искать встряску. Рынок откатился вниз в начале дня, новости будут плохими, однако, несмотря на это закрытия рынка происходят на максимумах, и вы также отмечаете, что объем низок. Отдельный бар может означать немного для наблюдателя, но мы же достоверно знаем, что рынок откатился вниз в область, где очень большой объем появился на фоне. Теперь нет профессиональных продаж. Это точка наших покупок.

Как только вы увидели очень большой объем на даун-дне или даун-бар на диаграмме, это показывает высокую активность на рынке. Если после этого начнется ралли из-за покупок операторами или поглощению продаж от слабых держателей вытряхнутых на низине рынка, часто будут тесты области большого объема, рынок отступит в разворотную область [где большой объем был замечен], чтобы удостовериться, что все продажи исчезли. Вы сразу узнаете, если все серьезные продажи исчезли, потому что объем будет низок, поскольку цена проникает назад в старую ценовую область, в которой был большой объем. Пожалуйста, обратите внимание на это наблюдение, потому что оно дает превосходный сигнал для покупки.

Откат рынка вниз бросает вызов медведям входить в позиции. Низкий объем показывает, что есть небольшая активность или продажи, оставленные на медвежьей стороны рынка. Есть дисбаланс между спросом и предложением, вызванным недавней встряской. Если есть небольшие или нет предложения, оставленные на рынке, это ясно показывает, что торговые синдикаты и операторы успешно поглотили продажи от слабых держателей и цены собираются повышаться.

Дата добавления: 2015-06-04; Просмотров: 544; Нарушение авторских прав?; Мы поможем в написании вашей работы!